Form 4 Aktienoptionen

SEC-Gesetz: Grundlagen Nach § 16 der Wertpapiergesetze sind leitende Angestellte, Direktoren und Großaktionäre verpflichtet, laufend Einreichungen über ihre Aktiengesellschaften vorzunehmen, um Änderungen zu melden. Diese Formulare werden auf Formular 3, Formular 4 und Formular 5 erstellt. Ihr Unternehmen muss diese Formulare auf ihrer Website innerhalb eines Tages nach ihrer Einreichung bei der SEC veröffentlichen. Alert: Die SEC nimmt Ihre § 16 Einreichung Verantwortlichkeiten und Fristen ernst, wie durch eine Vollstreckung Aktion und damit verbundenen Strafen ausgestellt von der SEC im September 2014. Weitere Einzelheiten und Lektionen finden Sie in den Kommentaren der Anwaltskanzleien Hogan Lovells und Gibson Dunn Crutcher. Form 3 ist der erste Bericht, der von einer berichtspflichtigen Sektion 16 (z. B. einem leitenden Angestellten) einzureichen ist. Englisch: eur-lex. europa. eu/LexUriServ/LexUri...0083: EN: HTML (1) Der Antrag muss spätestens innerhalb von 10 Tagen nach der Annahme seines Amtes oder (2) spätestens am Tag des Inkrafttretens der Registrierungserklärung für ein Börseneinführungsunternehmen erstmals nach § 12 Abs Börsengesetz. Das Formular zeigt, wie viel Aktien der Gesellschaft und in welcher Form der Beamte an dem Tag, an dem er diesen Rang oder den Börsengang übernommen hat, gehalten wurde. Das Formular 3 muss auch innerhalb von zehn Tagen nach dem Überschreiten von 10 Personen einer Klasse der eingetragenen Beteiligungspapiere der Gesellschaft eingereicht werden. Form 4 wird für die erforderliche Berichterstattung über Veränderungen der Bestände verwendet. Gesetze, die im Jahr 2002 in Kraft getreten sind, verlangen, dass Sie das Formular 4 vor dem Ende des zweiten Geschäftstages nach dem Tag einreichen, an dem die betreffende Transaktion stattgefunden hat: praktisch jeder Eigentümerwechsel muss mit dem entsprechenden Transaktionscode gemeldet werden. Auch wenn durch den Ausgleich von Käufen und Verkäufen im Laufe des Monats keine Nettoveränderung der Bestände stattgefunden hat. Alert: Überprüfen Sie den von der Bundesregierung beobachteten Feiertag, wenn Sie nicht sicher sind, ob ein bestimmter Feiertag als Werktag für die zweimonatige Einreichungsfrist gilt. Das EDGAR-System erhält keine amtlichen Feiertage. Grundsätzlich muss Form 4 für jede aktienbezogene Vergütung, Optionsausübung, Ausübung von eingeschränkten Aktienspannen (in bestimmten Situationen), Verkauf von Aktien (einschließlich Verkäufen gemäß Regel 10b5-1 Handelspläne), Erhalt eines Erblassers unter einem Testament, Übertragung auf ein Trust und Transaktion im Unternehmensbestand durch eine Partnerschaft, zu der die berichtende Person gehört. Wenn bestimmte Voraussetzungen erfüllt sind, ist es zulässig, mehrere offene Käufe oder Verkäufe am selben Tag in der Summe (z. B. in einer einzigen Zeile) auf Formular 4 zu melden. (Siehe SECs No-Action Letter vom 25. Juni 2008. An die Society of Corporate Secretaries Corporate Governance Professionals.) Es gibt spezifische Ausnahmen für bestimmte Transaktionen unter Inlandsbeziehungen Bestellungen in Scheidung und besondere Regeln im Falle des Todes. Das Formular 5 wurde von jeder Person gemäß § 16 a) eingereicht, um alle noch nicht im Formular 4 gemeldeten Wertpapiergeschäfte zu melden, entweder weil die Regeln eine verzögerte Berichterstattung zulassen (z. B. für Geschenke), oder weil die meldende Person die Datei nicht eingereicht hat Einen erforderlichen Bericht. Sie wurde am oder vor dem 45. Tag nach dem Ende des Unternehmensjahres eingereicht. Aber die SEC hat die Verwendung von Form 5 verengt: Transaktionen mit dem Unternehmen, einschließlich der Optionsausgaben, Streichungen, Regrants und Rekizierungen sowie Übungen, erfordern nun eine zweitägige Berichterstattung über Form 4. Die Zukunft von Form 5 ist unklar. Alert: Die SEC nimmt nicht mehr Papierunterlagen der Formulare 3, 4 und 5 an (außer in seltenen Fällen, in denen Härtebefreiung gewährt wird). Die elektronische Einreichung von § 16 Berichten ist nun obligatorisch. Um elektronisch zu archivieren, müssen Sie EDGAR-Zugangscodes erhalten, indem Sie die SEC Form ID ausfüllen und senden. Die verspätet eingereichten Berichte werden die Offenlegung des Artikels 405 in Ihrem Unternehmen Proxy-Anweisung und Form 10-K, sowie das Risiko von SEC Durchsetzung Aktionen für laufende flagrant Verletzungen auslösen. Für eine Liste der Transaktionen, die gemeldet werden müssen und über welche Sektion 16 Formulare, siehe SEC nimmt neue Abschnitt 16 Reporting Rules von Gibson Dunn Crutcher. Für die jüngsten Interpretationen zu Abschnitt 16 durch Mitarbeiter der SECs Division für Unternehmensfinanzierung und damit zusammenhängende Regeln und Formulare siehe Abschnitt "Compliance and Disclosure Interpretations" auf der Website der SEC. Beachten Sie, dass die Form 3, 4 und 5 Anmelde-Anforderungen von den Regeln der Short-Swing-Gewinne Haftung getrennt sind. D. h. das Matching von Käufen und Verkäufen innerhalb eines Zeitraums von sechs Monaten. Restricted Stock: Performance Shares Eine wachsende Zahl von Unternehmen machen Stock Grants, die Ihren Gewinn auf mehr als nur Ihre anhaltende Beschäftigung oder eine Erhöhung des Aktienkurses basieren. Da Unternehmen ein Portfolio-Ansatz zur Aktienvergütung nehmen, können Ihnen Performance-Aktien gewährt werden, die Sie nur bei der Erreichung bestimmter Ziele erhalten. In Teil 1 dieser Serie erfahren Sie mehr über die Grundlagen der Leistungszuschüsse. Um den Wert eines Performance-Share-Grants zu maximieren, müssen Sie seine Struktur besser verstehen als mit herkömmlichen, zeitlich beschränkten Aktien - oder Aktienoptionen. Beachten Sie auch das Ablaufdatum und die Auswirkungen der Beendigung des Arbeitsverhältnisses. Mit Performance-Aktien hängt Ihre Auszahlung von mehr als nur Ihre anhaltende Beschäftigung oder eine Erhöhung der companys Aktienkurs: Ihr Unternehmen setzt ein Ziel, das erreicht werden muss. Nachdem dieses Ziel erreicht wurde und Sie die Aktien erhalten haben, was sind die steuerlichen Konsequenzen, sowohl an diesem Punkt als auch später, wenn Sie sie verkaufen Plus, was würde passieren, wenn Ihr Unternehmen vor dem Ende des Zyklus erworben wurden John P. Barringer Viele Unternehmen haben sich von den Aktienoptionen abgewandt und begonnen, endgültige Bestände zu gewähren, die vor der Ausgabe der Aktien ausgeben müssen. Für die Mitarbeiter haben diese Zuschüsse eine neue Ebene der Komplexität ihrer Equity-Kompensation hinzugefügt. Dieser Artikel stellt sechs Fragen, die ich bekomme die ganze Zeit von Kunden, die eingeschränkten Aktien, eingeschränkte Aktien Einheiten oder Performance-Aktien erhalten haben. Bruce Brumberg myStockOptions Diese PowerPoint-Präsentation (in PDF) erklärt sowohl Grundlagen als auch Macken bei der Besteuerung von Performance Share Grants. Sie sollten die Antworten auf die folgenden Fragen kennen. Das Verständnis der Themen wird Ihnen helfen, das Beste aus Ihrer Performance-Share Grant und verhindern teure Fehler. Unternehmen verwenden verschiedene Namen für die verschiedenen Arten von Performance-basierten Auszeichnungen. Im Allgemeinen werden auf dieser Website Performance Shares als Umbrella-Begriff für alle Stipendien verwendet, in denen die Ausübung oder Auszahlung von Aktien der Gesellschaft von vorgegebenen Zielen abhängig ist. Es gibt jedoch drei kleine Unterschiede zwischen den verschiedenen Grant-Typen. Aktien von Aktien mit beschränkter Haftung werden bei der Gewährung ausbezahlt, aber Sie besitzen sie nicht direkt und können die Aktien nicht verkaufen oder übertragen, bis die zeitlichen Beschränkungen verfallen. Bei Standard-Sperrlagern ist die Situation grundsätzlich ähnlich, während bei Performance-Aktien Ihr Unternehmen Ziele setzt, die erfüllt werden müssen, wie zB. Performance-Aktien führen zu keinem zu versteuernden Einkommen für Sie zu gewähren. Sie haben ein ordentliches Einkommen, wenn der Zuschuss nach festgelegten Zielen erreicht und Aktien (oder Bargeld) dann entweder ausgeliefert oder ausgezahlt werden. Abhängig von der Struktur des Zuschusses. Die Ergebnisse können variieren und hängen von Ihrem Pläne Design. Wenn Sie Ihr Unternehmen verlassen, um einen anderen Job vor dem Ende des Leistungszyklus zu nehmen, verlieren Sie in der Regel alle Anspruch auf den Zuschuss zu erhalten. Umfragen zeigen, dass in diesen Situationen. Bestandsorientierte Leistungspläne haben Ziele, die, wenn sie bis zum Ende des Messzeitraums erreicht werden, die Ausgrenzung oder Auszahlung gemäß der Struktur des Plans auslösen. Verschiedene Umfragen zeigen, dass die häufigsten Metriken sind. Performance-Aktien führen zu normalen Einkommen für Sie. Dies geschieht, wenn der Zuschuss nach dem Erreichen der festgelegten Ziele gewinnt und die Aktien entweder geliefert oder ausgezahlt werden. Je nach Struktur des Zuschusses kann dies im Jahr nach dem Ende des Leistungszeitraums geschehen. Sie müssen Formular 8949 und Plan D für das Jahr ausfüllen, wenn Sie Ihr Lager verkauft und sie mit Ihrer Form 1040 Bundeseinkommen-Steuererklärung archivieren. Sie tun dies, auch wenn. Oftmals erhalten Sie die Aktien nicht am Ende des Performance-Zeitraums. Normalerweise benötigen Sie Ihr Unternehmen. Einige Unternehmen beschleunigen die Ausübungsfrist von beschränkten Aktien oder RSUs, wenn. Nicht für Standard-Zeitschränke. Diese Stipendien haben keine Laufzeit, wie Aktienoptionen. Die Ausübung der Restriktionen ist abhängig von. Dividendenrechte sind nicht zwingend. Wenn ein Unternehmen Dividenden auf ausstehende Aktien hält, kann es auch. Die Verzögerung der Lieferung der RSU-Aktien (und damit der ordentlichen Ertragsteuern) zum Zeitpunkt der Ausübung hängt davon ab, ob Ihr Unternehmen eine Vorbe - halte hierfür im Aktienplan vorsieht. Die Stundung muss korrekt strukturiert werden, da sie sonst zu Steuerstrafen führen kann. Verschiebung ist nicht. Für eine Änderung der Steuerung (z. B. eine Fusion oder Erfassung) wird die Leistungsperiode zum Messen, ob das Ziel erreicht wird, kurzgeschnitten. Gemeinsame, Performance Share Pläne. Eine Zusammenfassung der Daten in Befragungen von großen Beratungs - und Forschungsunternehmen zeigt, dass. Aktienpläne können global sein, und in einigen Ländern sind sie populärer als in den Vereinigten Staaten. Beratungsunternehmen und andere Gruppen haben Umfragen zur Verwendung von Aktienkompensationen in Industrieländern und Schwellenländern durchgeführt. Performance-basierte Aktienoptionen werden, wenn auch selten, eher CEOs und Führungskräften, vor allem in einer neuen Mietsituation, gegenüber anderen Führungskräften oder Mitarbeitern gewährt. Bei diesen Arten von Stipendien ist der Ausübungspreis. Nicht in den Weg Aktienoptionen können. Restricted stock lohnt sich den vollen Marktwert der Aktie, wenn es Westen (oder, mit eingeschränkten Aktien Einheiten, wenn die Aktien geliefert werden). Es spielt keine Rolle, wenn. Bei diesen Stipendien entspricht der Ausübungspreis dem Marktpreis am Tag der Gewährung, der Zuschuss jedoch erst, wenn bestimmte Ziele, wie z. Innerhalb von zwei Werktagen nach Erteilung eines Zuschusses ordnen Sie Form 4 elektronisch nach den Regeln des SECs Section 16 zu. Während die Anmeldebestimmungen für diese Zuschüsse ähnlich sind, gibt es einige wichtige Unterschiede. Dies hängt davon ab, was Trigger auslöst. § 162 (m) der Steuer-Code begrenzt Ihr Unternehmen Abzug auf 1 Million, es sei denn, eine höhere Offiziere Entschädigung über diesen Betrag erfüllt die leistungsorientierte Ausnahme. Stipendien sind strukturiert, um diese zu erfüllen. Mit Aktien Zuschüsse von normaler Größe, Sie Gesicht keine steuerlichen Auswirkungen über die Standard-steuerliche Behandlung. ISOs können in NQSOs umgewandelt werden, wenn eine Beschleunigung der Vesting Ursache. Für eingeschränkte Aktien mit Ausübungspreis, basierend auf der Zeitdauer, die Sie beschäftigt sind (dh Zeitspannen im Vergleich zu Performance-Vesting), Ihr Unternehmen. Insider Aktion: Was ist ein Formular 4 Einmal als Insider bei einem öffentlich gehandelten Unternehmen, die Wertpapiere bezeichnet Exchange Commission (SEC) wird sehr daran interessiert, wie Sie profitieren können von der unfairen Vorteil haben Sie beim Handel mit eigenen Aktien. Die Insider müssen ihre Geschäfte an die SEC über ein Vorlagendokument mit dem Namen "Form 4" bis zum zweiten Geschäftstag nach dem Handel melden. Seit der Verabschiedung des Sarbanes-Oxley Act im Juli 2002 ist das Formular 4 ein elektronisches Dokument, das im SEC-EDGAR-System hinterlegt ist. Ein Formular 4 listet den Namen des Insiders, ihre Beziehung zum Unternehmen, wie viele Aktien gehandelt wurden und zu welchem ​​Preis. Es gibt auch die Daten eines Insider-Trades, der Gesamtbetriebe des Insiders nach den Transaktionen, und wenn die Trades waren offenen Markt, im Zusammenhang mit der Ausübung von Aktienoptionen oder einem anderen besonderen Grund. Abgesehen davon, sehr detailliert, ein Formular 4 ist auch rechtzeitig. Investoren sollten jedoch im Hinterkopf behalten, dass das Ausfüllen eines Formular 4 nur ärgerlich Papierkram für Insider, die meisten von ihnen beschäftigt Führungskräfte sind. Es ist typisch, dass die Last zu einem überladenen Assistent oder Firmenanwalt zu vervollständigen, und die Formen sind wahrscheinlich nicht ihre erste Priorität entweder. Dies kann erklären, warum ein kleiner Prozentsatz Form 4s mit der SEC eingereicht nicht korrekt ausgefüllt werden, und erfordern einige Interpretation. Die Angabe eines Aktienkaufs, wenn es sich um einen Verkauf handelte, die Eingabe des falschen Transaktionskurses oder der Gesamtbestandswerte - praktisch jedes Feld auf dieser elektronischen Form kann der menschlichen Größe zum Opfer fallen. Irrtümer scheinen so viel von hoch bezahlten Rechtsbeistand als überarbeitete Assistenten gemacht werden. Eine weitere Teilmenge der Einreichungen erreicht auch die SEC spät. In einer beliebigen Woche, Form 4s mit Handelsdaten, die Monate oder sogar ein Jahr alt verraten die Verspätung der Insider oder ihre Gebühren. Aber wieder, das ist ärgerlich Papierkram, und Verspätung ist eher das Ergebnis eines Fehlers als beabsichtigte Betrug. Lets face it, jeder Insiderhandel, der wirklich illegal ist, wird überhaupt nicht bei der SEC gemeldet werden. Glücklicherweise ist die überwiegende Mehrheit der Insider bei der Einreichung ihrer Form 4s sorgfältig und präzise, ​​und sie versorgen den Markt mit hochwertigen Investitionsinformationen jedes Mal, wenn sie ihre eigenen Aktien im freien Markt handeln. Jonathan Moreland ist Leiter der Forschung und Herausgeber der wöchentlichen Publikation InsiderInsights, Gründer der Website InsiderInsights und der Direktor der Forschung bei Insider Asset Management LLC. Die Angaben in dieser Spalte stellen unter keinen Umständen eine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Aktien dar. Während er keine Anlageberatung oder Empfehlungen zur Verfügung stellen kann, schätzt Moreland Ihr Feedback, indem Sie hier klicken, um ihm eine E-Mail zu senden.